| 摘要 | 第6-7页 |
| ABSTRACT | 第7页 |
| 第1章 绪论 | 第10-16页 |
| 1.1 研究背景及意义 | 第10-11页 |
| 1.1.1 研究背景 | 第10-11页 |
| 1.1.2 研究意义 | 第11页 |
| 1.2 研究的内容及目标 | 第11-12页 |
| 1.2.1 研究内容 | 第11-12页 |
| 1.2.2 研究目标 | 第12页 |
| 1.3 文献综述 | 第12-15页 |
| 1.3.1 基于信息不对称理论的解释 | 第12-13页 |
| 1.3.2 基于制度安排的解释 | 第13页 |
| 1.3.3 基于争夺控制权的解释 | 第13-14页 |
| 1.3.4 基于行为经济学的解释 | 第14-15页 |
| 1.4 本文的创新点 | 第15-16页 |
| 第2章 投资者情绪影响IPO抑价的理论分析 | 第16-27页 |
| 2.1 投资者情绪的衡量以及其对市场的影响 | 第16-19页 |
| 2.1.1 投资者情绪的界定 | 第16页 |
| 2.1.2 投资者情绪的衡量 | 第16-17页 |
| 2.1.3 投资者情绪对市场的作用机制 | 第17-18页 |
| 2.1.4 投资者情绪影响IPO抑价的作用机理 | 第18-19页 |
| 2.2 IPO抑价及其影响因素 | 第19-27页 |
| 2.2.1 IPO抑价的界定 | 第19页 |
| 2.2.2 我国IPO市场特点 | 第19-22页 |
| 2.2.3 IPO抑价的影响指标 | 第22-25页 |
| 2.2.4 创业板IPO抑价率的特点以及相关指标 | 第25-27页 |
| 第3章 投资者情绪影响创业板IPO市场抑价的实证分析 | 第27-44页 |
| 3.1 实证的基本思路与方法 | 第27页 |
| 3.1.1 研究思路 | 第27页 |
| 3.1.2 研究方法 | 第27页 |
| 3.2 复合投资者情绪指标(ISCI)的构建 | 第27-34页 |
| 3.2.1 情绪代理指标选取 | 第27-28页 |
| 3.2.2 指标的处理 | 第28-29页 |
| 3.2.3 数据来源及变量分析 | 第29-30页 |
| 3.2.4 主成分分析构建ISCI指数 | 第30-34页 |
| 3.3 ISCI对创业板IPO抑价影响分析 | 第34-44页 |
| 3.3.1 研究样本及数据来源 | 第34页 |
| 3.3.2 变量的选择及定义 | 第34-36页 |
| 3.3.3 回归分析 | 第36-41页 |
| 3.3.4 回归结果讨论 | 第41-44页 |
| 第4章 研究结论及政策建议 | 第44-47页 |
| 4.1 研究结论 | 第44-45页 |
| 4.2 政策建议 | 第45-47页 |
| 4.2.1 加强投资者教育，优化投资者结构 | 第45页 |
| 4.2.2 加强信息披露制度，严惩虚假信息行为 | 第45-46页 |
| 4.2.3 改革申购方式，吸引存量资金 | 第46页 |
| 4.2.4 推进注册制，增加新股供给 | 第46页 |
| 4.2.5 加强制造业转型，促进产业化升级 | 第46-47页 |
| 参考文献 | 第47-51页 |
| 致谢 | 第51-52页 |
| 个人简历 在读期间发表的学术论文与研究成果 | 第52-53页 |