不完全市场中均值—方差投资问题研究
| 第一章 绪论 | 第8-14页 |
| 1.1 研究现状和存在问题 | 第8-12页 |
| 1.2 本文主要研究问题 | 第12页 |
| 1.3 论文结构 | 第12页 |
| 1.4 本文主要创新点 | 第12-14页 |
| 第二章 基础理论 | 第14-32页 |
| 2.1 完全市场 | 第14-22页 |
| 2.1.1 无风险资产与股票 | 第14-16页 |
| 2.1.2 自融资投资策略与盈利过程 | 第16-19页 |
| 2.1.3 套利与市场生存性 | 第19-20页 |
| 2.1.4 标准金融市场和完全金融市场 | 第20-22页 |
| 2.2 不完全市场 | 第22-27页 |
| 2.2.1 无渐近盈利 | 第22-24页 |
| 2.2.2 方差最优鞅测度 | 第24-27页 |
| 2.3 均值-方差定价与保值问题 | 第27-32页 |
| 2.3.1 问题 | 第27-28页 |
| 2.3.2 问题的解 | 第28-32页 |
| 第三章 不完全市场中投资组合问题 | 第32-58页 |
| 3.1 模型和投资者的偏好 | 第32-39页 |
| 3.1.1 模型 | 第32-33页 |
| 3.1.2 例子 | 第33-34页 |
| 3.1.3 投资者的偏好 | 第34页 |
| 3.1.4 引理 | 第34-39页 |
| 3.2 投资组合问题 | 第39-44页 |
| 3.2.1 最优化问题 | 第39页 |
| 3.2.2 最优化问题的解 | 第39-43页 |
| 3.2.3 解的有效性 | 第43-44页 |
| 3.3 二基金分离定理 | 第44-47页 |
| 3.4 有效前沿 | 第47-49页 |
| 3.5 数值例子 | 第49-58页 |
| 3.5.1 模型 | 第49-52页 |
| 3.5.2 无渐近无盈利与鞅侧度 | 第52-54页 |
| 3.5.3 有效边界 | 第54-58页 |
| 第四章 约束市场中投资组合问题 | 第58-74页 |
| 4.1 问题的表述和引理 | 第58-64页 |
| 4.2 求解 | 第64-70页 |
| 4.3 无摩擦市场与限制市场之间的关系 | 第70-74页 |
| 第五章 禁止卖空市场中投资组合问题 | 第74-85页 |
| 5.1 假设条件 | 第75-76页 |
| 5.2 卖空机制对投资组合的影响 | 第76-82页 |
| 5.2.1 卖空机制与收益 | 第78-79页 |
| 5.2.2 卖空机制与二基金 | 第79-81页 |
| 5.2.3 卖空机制与有效前沿 | 第81-82页 |
| 5.3 禁止卖空市场中数值例子 | 第82-85页 |
| 第六章 部分信息下投资组合问题 | 第85-103页 |
| 6.1 部分信息下投资组合问题 | 第85-90页 |
| 6.2 信息与收益的关系 | 第90-93页 |
| 6.3 信息的风险-收益系数 | 第93-96页 |
| 6.4 卖空机制和部分信息对投资组合的影响 | 第96-99页 |
| 6.5 例子 | 第99-101页 |
| 6.6 政策建议 | 第101-103页 |
| 第七章 不完全市场中衍生证券的定价和保值 | 第103-116页 |
| 7.1 概念 | 第103-105页 |
| 7.2 方差最优标准下的定价与保值问题 | 第105-107页 |
| 7.3 拟二次均值方差效应函数下的定价与保值问题 | 第107-112页 |
| 7.4 保值策略比较 | 第112-114页 |
| 7.5 部分信息下的定价与保值问题 | 第114-116页 |
| 第八章 总结与展望 | 第116-118页 |
| 8.1 全文总结 | 第116-117页 |
| 8.2 展望 | 第117-118页 |
| 参考文献 | 第118-126页 |
| 发表论文和参加科研情况说明 | 第126-127页 |
| 致谢 | 第127页 |
