论创业板市场的保荐人制度
| 论文提要 | 第1-9页 |
| 引言 | 第9-10页 |
| 一． 创业板保荐人制度概述 | 第10-15页 |
| （一） 创业板保荐人制度简介 | 第10-11页 |
| （二） 各国创业板的保荐人制度 | 第11-15页 |
| 1、 英国AIM：”终身”保荐人制度 | 第11-12页 |
| 2、 美国NASDAQ：”综合”保荐人制度 | 第12-14页 |
| 3、 马来西亚MESDAQ：”接力”保荐人制度 | 第14-15页 |
| 二、 香港创业板保荐人制度 | 第15-30页 |
| （一） 创业板保荐人的资格 | 第16-20页 |
| 1、 对保荐人的基本要求 | 第16页 |
| 2、 对保荐人的经验要求 | 第16-17页 |
| 3、 对保荐人的资本要求 | 第17页 |
| 4、 对保荐人的人事要求 | 第17-18页 |
| 5、 对保荐人的其他要求 | 第18-20页 |
| （二） 创业板保荐人的职责 | 第20-27页 |
| 1、 保荐人对所代表的每名新申请人应负的责任 | 第21-22页 |
| 2、 保荐人对所代表的每名上市发行人应负的责任 | 第22-24页 |
| 3、 保荐人对所代表的所有发行人应负的责任 | 第24页 |
| 4、 保荐人的任职 | 第24-25页 |
| 5、 保荐人的责任风险及其对策 | 第25-27页 |
| （三） 创业板保荐人的行为模式 | 第27-30页 |
| 1、 推荐职责 | 第27-28页 |
| 2、 辅导职责 | 第28-29页 |
| 3、 监督职责 | 第29-30页 |
| （四） 对比香港主板和创业板的保荐人制度 | 第30页 |
| 三、 保荐人制度对于创业板市场的作用 | 第30-32页 |
| （一） 防范风险的重要举措 | 第30-31页 |
| （二） 强化中介机构职责的手段 | 第31页 |
| （三） 提高发行人整体素质的保证 | 第31页 |
| （四） 保护投资者的利器 | 第31-32页 |
| 四、 中国大陆地区保荐人制度的发展 | 第32-38页 |
| （一） 中国大陆主板市场的现行有关制度 | 第32-34页 |
| 1、 中国大陆主板市场的主承销商制度 | 第32-33页 |
| 2、 中国大陆主板市场的上市辅导制度 | 第33-34页 |
| （二） 中国大陆创业板市场的设立情况及其保荐制度 | 第34-38页 |
| 1、 中国大陆创业板设立的必要性 | 第34-35页 |
| 2、 中国大陆创业板设立的探讨 | 第35-36页 |
| 3、 中国大陆创业板市场的保荐制度 | 第36-38页 |
| 结论 | 第38-39页 |
| 附录1：创业板上市流程图 | 第39-40页 |
| 附录2：香港联交所主板和创业板上市规则的比较 | 第40-44页 |
| 参考文献 | 第44-45页 |
