| 中文摘要 | 第8-10页 |
| ABSTRACT | 第10-11页 |
| 第1章 引言 | 第12-23页 |
| 1.1 研究目的和意义 | 第12-15页 |
| 1.2 文献综述 | 第15-19页 |
| 1.2.1 国外文献综述 | 第15-18页 |
| 1.2.2 国内文献综述 | 第18-19页 |
| 1.3 研究方法 | 第19-20页 |
| 1.4 研究思路及结构 | 第20-21页 |
| 1.5 研究创新 | 第21-23页 |
| 第2章 利率与股票市场理论知识 | 第23-31页 |
| 2.1 利率 | 第23-24页 |
| 2.1.1 利率定义 | 第23页 |
| 2.1.2 基准利率 | 第23-24页 |
| 2.1.3 上海银行间同业拆借利率(SHIBOR) | 第24页 |
| 2.2 股票市场价格指数 | 第24-25页 |
| 2.3 利率对股票市场影响机制 | 第25-29页 |
| 2.3.1 利率与股票内在价值关系 | 第25-28页 |
| 2.3.2 我国现状 | 第28-29页 |
| 2.4 广义自回归条件异方差(GARCH)模型 | 第29-31页 |
| 2.4.1 自回归模型历史 | 第29-30页 |
| 2.4.2 二元GARCH模型 | 第30-31页 |
| 第3章 中国利率与股价指数GARCH模型建立 | 第31-41页 |
| 3.1 资料基本统计分析 | 第31-33页 |
| 3.2 ARCH效应 | 第33-34页 |
| 3.3 一元GARCH模型 | 第34-37页 |
| 3.4 多元GARCH模型 | 第37-41页 |
| 第4章 利率与股价指数收益率波动相关性实证分析 | 第41-55页 |
| 4.1 利率与股价指数收益率基本统计 | 第41-44页 |
| 4.1.1 数据选取 | 第41页 |
| 4.1.2 数据可比调整 | 第41-42页 |
| 4.1.3 股票收益率序列的基本统计特征 | 第42-44页 |
| 4.2 利率与股价指数波动相关性实证检验 | 第44-50页 |
| 4.2.1 利率与股价指数波动静态统计 | 第44-46页 |
| 4.2.2 利率与股票市场价格指数收益率平稳性检验 | 第46-47页 |
| 4.2.3 基本统汁特征及ARCH效应检验 | 第47-50页 |
| 4.3 二元GARCH模型实证分析 | 第50-55页 |
| 4.3.1 利率、股价指数一元GARCH模型的实证 | 第50-53页 |
| 4.3.2 利率、股价指数二元GARCH模型的实证 | 第53-55页 |
| 第5章 实证检验结论和政策建议 | 第55-60页 |
| 5.1 实证结论 | 第55页 |
| 5.2 政策建议 | 第55-60页 |
| 参考文献 | 第60-62页 |
| 致谢 | 第62-63页 |
| 附件 | 第63页 |
