沪深300股指期货价格发现功能和波动溢出效应实证研究
| 摘要 | 第4-7页 |
| Abstract | 第7-8页 |
| 1. 绪论 | 第11-16页 |
| 1.1 研究背景和意义 | 第11-13页 |
| 1.1.1 研究背景 | 第11-12页 |
| 1.1.2 研究意义 | 第12-13页 |
| 1.2 研究思路及框架 | 第13-15页 |
| 1.2.1 研究思路 | 第13-14页 |
| 1.2.2 研究框架 | 第14-15页 |
| 1.3 本文的创新之处和不足 | 第15-16页 |
| 2. 文献综述 | 第16-27页 |
| 2.1 国外文献 | 第16-19页 |
| 2.2 国内文献 | 第19-25页 |
| 2.3 总结评述 | 第25-27页 |
| 3. 股指期货介绍 | 第27-35页 |
| 3.1 股指期货发展历史 | 第27-29页 |
| 3.1.1 境外股指期货的发展历程 | 第27-28页 |
| 3.1.2 国内股指期货的发展历程 | 第28-29页 |
| 3.2 价格发现原理分析 | 第29-31页 |
| 3.2.1 价格发现的定义 | 第29-30页 |
| 3.2.2 股指期货具有价格发现功能的原因 | 第30-31页 |
| 3.3 波动溢出原理分析 | 第31-35页 |
| 3.3.1 波动溢出的定义 | 第31-32页 |
| 3.3.2 波动溢出存在的原因 | 第32-35页 |
| 4. 实证研究 | 第35-53页 |
| 4.1 数据收集与处理 | 第35-36页 |
| 4.1.1 数据收集 | 第35页 |
| 4.1.2 数据处理 | 第35-36页 |
| 4.1.3 描述性统计分析 | 第36页 |
| 4.2 样本检验 | 第36-41页 |
| 4.2.1 单位根检验 | 第36-38页 |
| 4.2.2 协整关系检验 | 第38-39页 |
| 4.2.3 格兰杰因果关系检验 | 第39-41页 |
| 4.3 价格发现功能建模 | 第41-46页 |
| 4.3.1 VECM模型估计 | 第41-43页 |
| 4.3.2 脉冲响应分析 | 第43-45页 |
| 4.3.3 方差分解分析 | 第45-46页 |
| 4.4 波动溢出效应建模 | 第46-50页 |
| 4.5 研究总结 | 第50-53页 |
| 5. 政策建议 | 第53-57页 |
| 5.1 完善融资融券交易 | 第53-54页 |
| 5.2 加强监管股指期货的力度 | 第54页 |
| 5.3 加强对金融创新的监管 | 第54-55页 |
| 5.4 加强投资者教育 | 第55-56页 |
| 5.5 稳步推进金融体系改革 | 第56-57页 |
| 参考文献 | 第57-62页 |
| 后记 | 第62-63页 |
| 致谢 | 第63页 |
