沪港股市有效性及联动性的实证研究--基于“沪港通”视角
| 中文摘要 | 第8-9页 |
| ABSTRACT | 第9-10页 |
| 第一章 绪论 | 第11-17页 |
| 1.1 研究背景 | 第11-12页 |
| 1.2 研究目的和意义 | 第12-13页 |
| 1.3 研究思路与方法 | 第13-15页 |
| 1.4 研究内容与结构 | 第15-16页 |
| 1.5 创新之处 | 第16-17页 |
| 第二章 文献回顾与假设的提出 | 第17-25页 |
| 2.1 资本市场有效性的研究现状 | 第17-19页 |
| 2.2 资本市场联动性的研究现状 | 第19-21页 |
| 2.2.1 国外对股市联动研究的文献综述 | 第19-20页 |
| 2.2.2 国内对股市联动研究的文献综述 | 第20-21页 |
| 2.3 文献评述 | 第21-22页 |
| 2.4 理论基础与假设的提出 | 第22-25页 |
| 第三章 "沪港通”视角下沪港两市有效性分析 | 第25-31页 |
| 3.1 研究方法 | 第25页 |
| 3.2 数据处理 | 第25-27页 |
| 3.2.1 时间窗口 | 第25-26页 |
| 3.2.2 样本选择 | 第26页 |
| 3.2.3 各种收益率的计算 | 第26页 |
| 3.2.4 正常收益的估计 | 第26页 |
| 3.2.5 估计超额收益率和累积超额收益率 | 第26-27页 |
| 3.3 实证结果 | 第27-28页 |
| 3.4 本章小结 | 第28-31页 |
| 第四章 "沪港通"视角下沪港两市联动性分析 | 第31-53页 |
| 4.1 研究方法 | 第31-36页 |
| 4.1.1 时间序列的平稳性检验 | 第31-32页 |
| 4.1.2 协整与误差修正模型 | 第32页 |
| 4.1.3 向量自回归模型 | 第32-34页 |
| 4.1.4 Granger因果关系检验 | 第34-35页 |
| 4.1.5 AR(m)-GARCH(p,q)模型 | 第35-36页 |
| 4.2 数据处理 | 第36-37页 |
| 4.3 实证结果 | 第37-50页 |
| 4.3.1 指数收益率的联动性分析 | 第37-44页 |
| 4.3.2 指数波动率的联动性分析 | 第44-47页 |
| 4.3.3 双重上市的联动分析 | 第47-50页 |
| 4.4 本章小结 | 第50-53页 |
| 第五章 结论与建议 | 第53-57页 |
| 5.1 结论 | 第53-54页 |
| 5.2 建议 | 第54-55页 |
| 5.3 展望 | 第55-57页 |
| 参考文献 | 第57-63页 |
| 攻读学位期间取得的研究成果 | 第63-64页 |
| 致谢 | 第64-65页 |
| 个人简况及联系方式 | 第65-67页 |
