我国公司债券信用风险溢价期限结构研究
| 摘要 | 第1-7页 |
| ABSTRACT | 第7-12页 |
| 前言 | 第12-24页 |
| ·本文研究的背景、目的和意义 | 第12-14页 |
| ·本文研究的背景 | 第12-13页 |
| ·本文研究的目的 | 第13-14页 |
| ·本文研究的意义 | 第14页 |
| ·公司债券信用风险溢价的定义、成因与影响 | 第14-18页 |
| ·公司债券概述 | 第14-15页 |
| ·信用风险溢价的定义 | 第15-16页 |
| ·信用风险溢价的成因 | 第16-17页 |
| ·信用风险的后果 | 第17-18页 |
| ·关于信用风险溢价研究的文献综述 | 第18-21页 |
| ·国外研究 | 第18-20页 |
| ·国内研究 | 第20-21页 |
| ·本文的框架与创新 | 第21-24页 |
| ·本文的框架 | 第21-22页 |
| ·本文的创新 | 第22-24页 |
| 1. 典型信用风险溢价模型分析 | 第24-35页 |
| ·贴现函数模型 | 第24-28页 |
| ·贴现函数 | 第24-25页 |
| ·关于分段函数f_j(m)和阶数k的选择 | 第25-27页 |
| ·方法测量误差的估计 | 第27-28页 |
| ·贴现函数模型信用溢价 | 第28页 |
| ·结构型Merton 模型 | 第28-35页 |
| ·Merton 模型的基本框架 | 第28-32页 |
| ·Merton 模型信用风险溢价 | 第32-33页 |
| ·算例分析 | 第33-35页 |
| 2. 我国公司债券的信用风险溢价分析 | 第35-58页 |
| ·我国公司债券的现状 | 第35-38页 |
| ·贴现函数模型的溢价估计 | 第38-46页 |
| ·数据来源 | 第38页 |
| ·国债收益率曲线拟合 | 第38-41页 |
| ·公司债券收益率曲线 | 第41-44页 |
| ·公司债券的溢价结构曲线估计 | 第44-46页 |
| ·基于Merton 模型的溢价估计 | 第46-55页 |
| ·数据来源 | 第46-47页 |
| ·公司初始资产价值和资产收益的波动率估计 | 第47-51页 |
| ·公司债券溢价的估计 | 第51-55页 |
| ·我国公司债券信用风险溢价的特征、原因分析 | 第55-58页 |
| 3. 结论 | 第58-61页 |
| 参考文献 | 第61-64页 |
| 附录 | 第64-68页 |
| 后记 | 第68-69页 |
| 致谢 | 第69-70页 |
| 在校期间科研成果目录 | 第70页 |
