微观市场中做市商自回归条件久期模型实证研究
| 摘要 | 第6-7页 |
| Abstract | 第7页 |
| 第1章 绪论 | 第9-18页 |
| 1.1 研究的背景与意义 | 第9-12页 |
| 1.1.1 研究的背景 | 第9-10页 |
| 1.1.2 研究的意义 | 第10-12页 |
| 1.2 文献综述 | 第12-16页 |
| 1.2.1 关于日内模式 | 第12-13页 |
| 1.2.2 关于ACD模型 | 第13-14页 |
| 1.2.3 关于流动性 | 第14-15页 |
| 1.2.4 关于波动率 | 第15-16页 |
| 1.3 研究的内容与方法 | 第16-18页 |
| 1.3.1 研究内容概述 | 第16页 |
| 1.3.2 研究方法 | 第16-18页 |
| 第2章 市场微观结构基础理论综述 | 第18-26页 |
| 2.1 交易机制及高频数据 | 第18-20页 |
| 2.1.1 高频数据结构 | 第18-19页 |
| 2.1.2 交易机制背景 | 第19-20页 |
| 2.2 做市商策略实施背景理论概述 | 第20-26页 |
| 2.2.1 非同步性与负自相关性 | 第20-21页 |
| 2.2.2 日内趋势与买卖报价差 | 第21-23页 |
| 2.2.3 交易时间间隔建模 | 第23-25页 |
| 2.2.4 波动率模型 | 第25-26页 |
| 第3章 自回归条件久期模型实证分析 | 第26-39页 |
| 3.1 数据说明 | 第26-27页 |
| 3.1.1 期货主力合约高频数据 | 第26-27页 |
| 3.2 模型选取及实证结果 | 第27-37页 |
| 3.2.1 日内效应分析 | 第27-30页 |
| 3.2.2 调整持有期ACD模型 | 第30-35页 |
| 3.2.3 ACD-GARCH模型 | 第35-37页 |
| 3.3 实证结果总结 | 第37-39页 |
| 3.3.1 ACD模型实证总结 | 第37-38页 |
| 3.3.2 ACD-GARCH模型实证总结 | 第38-39页 |
| 第4章 结论 | 第39-42页 |
| 4.1 主要研究结论 | 第39-40页 |
| 4.2 展望 | 第40-42页 |
| 参考文献 | 第42-45页 |
| 附录 | 第45-67页 |
| 致谢 | 第67-68页 |
| 个人简历 在读期间发表的学术论文与研究成果 | 第68-69页 |
