中国可转换债券市场受股市、债市影响的实证研究
| 摘要 | 第4-5页 |
| ABSTRACT | 第5-6页 |
| 1 引言 | 第7-10页 |
| 1.1 研究背景 | 第7页 |
| 1.2 研究目的及意义 | 第7-8页 |
| 1.3 本文的创新与不足 | 第8页 |
| 1.3.1 创新点 | 第8页 |
| 1.3.2 不足之处 | 第8页 |
| 1.4 本文框架 | 第8-10页 |
| 2 可转换债券的相关概念及其发展 | 第10-18页 |
| 2.1 可转换债券的涵义 | 第10页 |
| 2.2 可转换债券的特点 | 第10-11页 |
| 2.3 可转换债券的要素 | 第11-14页 |
| 2.4 可转换债券的发展 | 第14-18页 |
| 2.4.1 国外可转换债券的发展 | 第14-16页 |
| 2.4.2 国内可转换债券的发展 | 第16-18页 |
| 3 国内外研究结果综述 | 第18-22页 |
| 3.1 国外相关研究综述 | 第18-20页 |
| 3.2 国内相关研究综述 | 第20-21页 |
| 3.3 对国内外研究的总评 | 第21-22页 |
| 4 实证分析方法简介 | 第22-27页 |
| 4.1 ADF单位根检验 | 第22-23页 |
| 4.2 GRANER因果检验 | 第23-24页 |
| 4.3 向量自回归模型(VAR) | 第24-25页 |
| 4.4 脉冲响应函数 | 第25-26页 |
| 4.5 方差分解 | 第26-27页 |
| 5 实证检验 | 第27-43页 |
| 5.1 样本数据选择 | 第27-28页 |
| 5.1.1 指数的选择 | 第27页 |
| 5.1.2 数据选取 | 第27-28页 |
| 5.2 总样本区间 | 第28-35页 |
| 5.2.1 描述性统计 | 第28-29页 |
| 5.2.2 ADF单位根检验 | 第29-30页 |
| 5.2.3 Granger因果检验 | 第30页 |
| 5.2.4 向量自回归模型(VAR) | 第30-31页 |
| 5.2.5 脉冲响应函数 | 第31-34页 |
| 5.2.6 方差分解 | 第34-35页 |
| 5.3 子样本区间 | 第35-43页 |
| 5.3.1 ADF单位根检验 | 第36-37页 |
| 5.3.2 Granger因果检验 | 第37-38页 |
| 5.3.3 向量自回归模型(VAR) | 第38-39页 |
| 5.3.4 脉冲响应函数 | 第39-41页 |
| 5.3.5 方差分解 | 第41-43页 |
| 6 结论解释及建议 | 第43-48页 |
| 6.1 结论解释 | 第43-45页 |
| 6.2 建议 | 第45-48页 |
| 6.2.1 政策建议 | 第45-46页 |
| 6.2.2 对投资者的建议 | 第46-48页 |
| 参考文献 | 第48-51页 |
| 致谢 | 第51-52页 |
