| 摘要 | 第1-7页 |
| Abstract | 第7-10页 |
| 0 引言 | 第10-19页 |
| ·选题背景 | 第10页 |
| ·研究意义 | 第10-11页 |
| ·理论意义 | 第10-11页 |
| ·实践意义 | 第11页 |
| ·国内外研究述评 | 第11-18页 |
| ·货币政策对股市的影响 | 第11-15页 |
| ·金融风险及测度方法 | 第15-18页 |
| ·研究方法与论文结构安排 | 第18-19页 |
| ·研究方法 | 第18页 |
| ·论文结构安排 | 第18-19页 |
| ·可能的创新 | 第19页 |
| 1 股票市场风险的测度 | 第19-31页 |
| ·CVAR 模型的基本原理 | 第20-24页 |
| ·VaR 的定义 | 第20页 |
| ·VaR 的计算方法及评价 | 第20-22页 |
| ·CVaR 计算原理 | 第22页 |
| ·本文CVaR 计算方法 | 第22-24页 |
| ·中国股票市场风险水平测度 | 第24-31页 |
| ·数据来源及处理 | 第24页 |
| ·沪深两市收益率的统计特征 | 第24-26页 |
| ·收益率ARCH 模型的建立 | 第26-29页 |
| ·沪深两市风险水平测算及统计特征 | 第29-31页 |
| 2 货币政策对股市风险影响的实证研究——事件分析法 | 第31-41页 |
| ·研究方法概述 | 第31-34页 |
| ·事件分析法 | 第31-32页 |
| ·事件分析法的改进——非参数检验 | 第32-34页 |
| ·研究对象的选择 | 第34-35页 |
| ·利率调整事件的选择 | 第34-35页 |
| ·准备金率调整事件的选择 | 第35页 |
| ·利率调整对两市风险影响的实证分析 | 第35-38页 |
| ·显著性检验 | 第35-36页 |
| ·利率调整对两市风险影响的特征 | 第36-38页 |
| ·准备金率调整对两市风险影响的实证分析 | 第38-40页 |
| ·显著检验 | 第38-39页 |
| ·准备金率调整对两市风险影响的特征 | 第39-40页 |
| ·小结 | 第40-41页 |
| 3 货币政策对股市风险影响的实证研究——VAR 方法 | 第41-57页 |
| ·研究方法概述 | 第41-46页 |
| ·VAR 模型的一般形式 | 第41-42页 |
| ·滞后阶数的确定 | 第42-43页 |
| ·脉冲响应函数(Impulse response function, IRF) | 第43-44页 |
| ·方差分解(Variance decomposition) | 第44-45页 |
| ·Johansen 协整检验 | 第45-46页 |
| ·沪深两市 VAR 模型的建立 | 第46-51页 |
| ·变量选择及数据处理 | 第46-48页 |
| ·沪市 VAR 模型的建立及检验 | 第48-49页 |
| ·深市 VAR 模型的建立及检验 | 第49-51页 |
| ·实证分析 | 第51-56页 |
| ·脉冲响应分析 | 第51-55页 |
| ·方差分解分析 | 第55-56页 |
| ·小结 | 第56-57页 |
| 4 研究结论及政策建议 | 第57-60页 |
| ·本文主要研究结论 | 第57-58页 |
| ·政策建议 | 第58-60页 |
| 参考文献 | 第60-63页 |
| 致谢 | 第63-64页 |
| 个人简历 | 第64页 |
| 发表的学术论文 | 第64页 |
