| 内容提要 | 第1-7页 |
| 引言 | 第7-9页 |
| 尚未真正确立适应市场经济要求的社会信用体系 | 第7-8页 |
| 信用法律法规的不完善 | 第8页 |
| 社会信用风险揭示与评价体系初步建立,但功能有待增强 | 第8-9页 |
| 第一部分 信用风险模型 | 第9-54页 |
| §1 预备知识 | 第9-13页 |
| ·现代信用风险模型的历史背景 | 第9-10页 |
| ·信用风险模型的基本定义和原理 | 第10-13页 |
| §2 信用风险结构模型及其定价 | 第13-29页 |
| ·完全信息条件下的信用模型 | 第13-19页 |
| ·公司违约 | 第13-16页 |
| ·违约的因子模型 | 第16-19页 |
| ·完全信息条件下的结构模型定价 | 第19-26页 |
| ·信用违约互换定价 | 第20-22页 |
| ·违约债券的信用价差 | 第22-23页 |
| ·抵押债务债券的定价 | 第23-26页 |
| ·不完全信息对模型和定价的影响 | 第26-29页 |
| ·不完全信息的结构模型 | 第26-29页 |
| ·不完全信息定价 | 第29页 |
| §3 信用风险简约模型及其定价 | 第29-54页 |
| ·完全信息条件下的简约模型 | 第30-38页 |
| ·基于强度模型 | 第30-31页 |
| ·仿射过程的强度模型 | 第31-35页 |
| ·违约中的相应模型 | 第35-38页 |
| ·完全信息条件下的简约模型定价 | 第38-49页 |
| ·信用违约互换CDS 定价 | 第40-43页 |
| ·违约债券的定价 | 第43-47页 |
| ·修正的CDO 股定价 | 第47-49页 |
| ·不完全信息对模型和定价的影响 | 第49-54页 |
| ·趋势过程 | 第49-51页 |
| ·与结构模型的联系 | 第51-53页 |
| ·不完全信息下的定价 | 第53-54页 |
| 第二部 国内信用评级的发展 | 第54-66页 |
| §1 信用评级的简介 | 第54-56页 |
| ·信用评级的种类 | 第54页 |
| ·信用评级的方法 | 第54-56页 |
| §2 目前国内信用评级的现状 | 第56-58页 |
| ·信用评级观念淡薄落后 | 第57页 |
| ·信用评级的相关立法工作滞后 | 第57页 |
| ·监管体系不完善 | 第57-58页 |
| ·信用评级机构的独立性及公正性有待增强 | 第58页 |
| §3 信用评级模型 | 第58-66页 |
| ·信用风险度量模型 | 第58-59页 |
| ·评估模型的建立 | 第59-66页 |
| ·线性概率模型 | 第59-61页 |
| ·Logit 模型 | 第61-63页 |
| ·Probit 模型 | 第63-66页 |
| 结论 | 第66-68页 |
| 参考文献 | 第68-71页 |
| 中文摘要 | 第71-75页 |
| 英文摘要 | 第75-80页 |
| 致谢 | 第80页 |