基金经理业绩对资产组合风险的影响
| 摘要 | 第6-7页 |
| abstract | 第7页 |
| 第1章 绪论 | 第10-17页 |
| 1.1 研究背景及意义 | 第10-11页 |
| 1.1.1 研究背景 | 第10-11页 |
| 1.1.2 研究意义 | 第11页 |
| 1.2 文献综述 | 第11-14页 |
| 1.2.1 隐性激励——资金流 | 第11-12页 |
| 1.2.2 隐性激励——声誉 | 第12-14页 |
| 1.3 研究方法 | 第14-15页 |
| 1.4 创新之处 | 第15-17页 |
| 第2章 基金经理业绩排名与投资组合风险综述 | 第17-26页 |
| 2.1 相关概念 | 第17-18页 |
| 2.1.1 基金经理业绩与基金产品收益率 | 第17页 |
| 2.1.2 绝对业绩与相对业绩 | 第17-18页 |
| 2.1.3 投资组合风险 | 第18页 |
| 2.2 相关理论基础 | 第18-23页 |
| 2.2.1 信息不对称下的委托代理关系 | 第18-21页 |
| 2.2.2 基金经理业绩排名激励 | 第21-22页 |
| 2.2.3 CAPM理论基础 | 第22-23页 |
| 2.3 当前我国基金经理行为特征分析 | 第23-26页 |
| 2.3.1 基金经理的行为特征——效用分析 | 第23-24页 |
| 2.3.2 基金经理的行为特征——业绩排名激励 | 第24-26页 |
| 第3章 实证检验 | 第26-42页 |
| 3.1 模型设计和数据选取 | 第26-32页 |
| 3.1.1 变量说明 | 第26-27页 |
| 3.1.2 模型设定 | 第27-28页 |
| 3.1.3 数据选取 | 第28-29页 |
| 3.1.4 变量描述性统计 | 第29-32页 |
| 3.2 实证分析 | 第32-42页 |
| 3.2.1 变量平稳性检验 | 第32页 |
| 3.2.2 回归结果分析 | 第32-36页 |
| 3.2.3 对开放式基金经理行为的进一步分析 | 第36-40页 |
| 3.2.4 稳健性检验 | 第40-42页 |
| 第4章 实证结果分析总结 | 第42-45页 |
| 4.1 基金经理的“消极保守行为” | 第42页 |
| 4.2 基金经理的“冒险效应”也同时存在 | 第42-43页 |
| 4.3 封闭式基金与开放式基金的基金经理行为对比 | 第43-44页 |
| 4.4 综合评价基金经理的业绩排名激励 | 第44-45页 |
| 第5章 总结 | 第45-46页 |
| 参考文献 | 第46-48页 |
| 致谢 | 第48-49页 |
| 个人简历在读期间发表的学术论文与研究成果 | 第49-50页 |
