| 摘要 | 第4-5页 |
| ABSTRACT | 第5页 |
| 前言 | 第7-8页 |
| 第一章 国外基金运用衍生工具情况及国内相关政策的分析 | 第8-11页 |
| 1.1 国外基金运用衍生工具的总体情况 | 第8页 |
| 1.2 国外共同基金使用衍生工具的比例及目的 | 第8-9页 |
| 1.3 国内相关政策的研究 | 第9-11页 |
| 第二章 股指期货的投资策略及相应的基金产品创新 | 第11-24页 |
| 2.1 投资组合保险策略（Portfolio Insurance Strategy） | 第11-15页 |
| 2.1.1 投资组合保险策略产生的背景、概念及发展 | 第11-13页 |
| 2.1.2 CPPI 策略的特点 | 第13-14页 |
| 2.1.3 运用股指期货设计保本基金产品 | 第14-15页 |
| 2.2 基于衍生品的指数投资策略(Derivatives-Based strategy) | 第15-19页 |
| 2.2.1 衍生品指数投资策略的理论基础 | 第15-17页 |
| 2.2.2 衍生品指数投资策略的优势和风险 | 第17-18页 |
| 2.2.3 运用股指期货设计增强的合成指数基金 | 第18-19页 |
| 2.3 Alpha 策略 | 第19-24页 |
| 2.3.1 Alpha 策略的原理和alpha 来源 | 第19-22页 |
| 2.3.2 实施alpha 策略应注意的问题 | 第22-23页 |
| 2.3.3 基于alpha 策略的基金产品 | 第23-24页 |
| 第三章 基于结构化分级的Alpha-Beta 分离基金设计 | 第24-41页 |
| 3.1 不同投资者的风险收益特征 | 第24-25页 |
| 3.2 目前国内结构化分级的运用 | 第25-27页 |
| 3.3 Alpha Beta 可分离基金的设计 | 第27-41页 |
| 3.3.1 基金份额的分离和收益的分配设计 | 第28-31页 |
| 3.3.2 模拟基金的表现及评价 | 第31-34页 |
| 3.3.3 产品的特点 | 第34-37页 |
| 3.3.4 定期份额折算机制的设计 | 第37-39页 |
| 3.3.5 基金份额的上市和交易机制设计 | 第39-40页 |
| 3.3.6 总结及建议 | 第40-41页 |
| 参考文献 | 第41-42页 |
| 致谢 | 第42-44页 |
| 上海交通大学学位论文答辩决议书 | 第44-45页 |
