| 中文摘要 | 第1-4页 |
| Abstract | 第4-9页 |
| 第一章 导论 | 第9-18页 |
| 一、选题的背景和意义 | 第9-11页 |
| 二、本文的研究思路 | 第11-12页 |
| 三、本文的逻辑框架和主要内容 | 第12-16页 |
| 四、本文的主要创新和不足之处 | 第16-18页 |
| 第二章 资产价格波动与资产价格泡沫的研究 | 第18-37页 |
| 第一节 资产价格与资产价格波动 | 第18-23页 |
| 一、资产、资产价值和资产价格 | 第18-19页 |
| 二、资产定价模型 | 第19-23页 |
| 第二节 资产价格泡沫及其生成机制 | 第23-27页 |
| 一、资产价格泡沫及含义 | 第23-25页 |
| 二、资产价格泡沫的生成机制及最新进展 | 第25-27页 |
| 第三节 资产价格泡沫和银行信贷扩张:一个基于银行代理问题的理论模型 | 第27-37页 |
| 一、模型的基本假设 | 第28-29页 |
| 二、投资收益的不确定与资产价格泡沫 | 第29-32页 |
| 三、贷款规模的不确定情况与资产价格泡沫 | 第32-34页 |
| 四、交易成本与金融的脆弱性 | 第34-35页 |
| 五、小结和简单的评论 | 第35-37页 |
| 第三章 资产价格波动与货币政策的最终目标 | 第37-55页 |
| 第一节 资产价格波动与通货膨胀和物价稳定 | 第37-45页 |
| 一、资产价格波动对未来通货膨胀的预测作用 | 第38-41页 |
| 二、资产价格与物价指数 | 第41-45页 |
| 第二节 资产价格波动与金融稳定 | 第45-55页 |
| 一、金融业的内在不稳定性与金融危机: D&D模型的扩展分析 | 第47-52页 |
| 二、资产价格波动与金融危机的反馈机制 | 第52-55页 |
| 第四章 资产价格与货币政策的传导机制和货币需求的关系 | 第55-80页 |
| 第一节 资产价格波动与货币政策传导的货币渠道 | 第55-63页 |
| 一、货币渠道(Money Channel)及其内涵 | 第55-57页 |
| 二、托宾Q效应和企业投融资活动 | 第57-60页 |
| 三、资产价格的财富效应 | 第60-63页 |
| 第二节 资产价格波动与货币政策传导的信贷渠道 | 第63-74页 |
| 一、货币政策传导的狭义信贷渠道-银行贷款渠道 | 第63-65页 |
| 二、资产价格波动与货币政策传导的广义信贷渠道-资产负债表渠道 | 第65-69页 |
| 三、企业抵押品限制下的货币政策传导机制 | 第69-74页 |
| 第三节 资产价格动与货币需求的关系 | 第74-80页 |
| 一、资产价格波动与交易动机的货币需求 | 第74-76页 |
| 二、资产价格波动与投资动机的货币需求 | 第76-79页 |
| 三、资产价格波动对货币需求影响的经验研究 | 第79-80页 |
| 第五章 我国资产价格波动与宏观经济变量的关系:实证分析 | 第80-99页 |
| 第一节 银行信贷与资产价格波动的实证分析 | 第82-88页 |
| 一、银行信贷与房地产价格波动 | 第82-86页 |
| 二、股价与房价的关系 | 第86-88页 |
| 第二节 关于资产价格波动对通货膨胀预测作用的实证分析 | 第88-92页 |
| 一、房价波动对通货膨胀的预测作用 | 第88-90页 |
| 二、股价波动对通货膨胀的预测作用 | 第90-92页 |
| 三、初步的结论 | 第92页 |
| 第三节 资产价格波动与我国货币政策传导机制的实证研究 | 第92-97页 |
| 一、房价、股价与消费的财富效应检验 | 第92-94页 |
| 二、房价、股价与投资的Q效应检验 | 第94-95页 |
| 三、货币政策、资产价格波动与总产出 | 第95-97页 |
| 第四节 结论及政策含义 | 第97-99页 |
| 第六章 货币政策对资产价格波动的最优应对策略 | 第99-124页 |
| 第一节 文献回顾和主要争论 | 第99-106页 |
| 一、货币政策不对资产价格波动进行直接干预的观点和理由 | 第99-102页 |
| 二、货币政策对资产价格波动进行直接干预的观点和理由 | 第102-104页 |
| 三、争论的评价和总结 | 第104-106页 |
| 第二节 资产价格波动与货币政策的干预效果:比较静态分析 | 第106-109页 |
| 一、Poole的分析比较静态分析框架 | 第106-107页 |
| 二、货币政策对资产价格的干预和宏观经济表现 | 第107-109页 |
| 三、小结及模型扩展的建议 | 第109页 |
| 第三节 货币政策干预与央行的目标函数:随机动态模型的模拟分析 | 第109-115页 |
| 一、宏观经济模型设置 | 第110-111页 |
| 二、模型的较差和扰动反馈分析 | 第111-113页 |
| 三、货币政策对资产价格波动的直接干预和央行的目标函数 | 第113-115页 |
| 第四节 资产价格反转与货币政策的最优反应规则 | 第115-123页 |
| 一、基本模型 | 第115-118页 |
| 二、货币政策干预与央行的跨期目标函数 | 第118-121页 |
| 三、小结和政策含义 | 第121-123页 |
| 附录6.1 宏观经济模型的矩阵形式 | 第123-124页 |
| 第七章 货币政策、金融监管的协调配合与资产价格波动的治理—兼论我国房地产波动的应对之策 | 第124-149页 |
| 第一节 商业银行低估资产信贷风险与资产价格泡沫的形成和崩溃 | 第124-130页 |
| 一、危机短视症 | 第124-126页 |
| 二、激烈的同业竞争 | 第126-127页 |
| 三、数据不充分或缺乏分析 | 第127-129页 |
| 四、政府显性或隐性担保下的银行道德风险 | 第129-130页 |
| 五、简短的小结和讨论 | 第130页 |
| 第二节 资产价格泡沫与审慎监管 | 第130-139页 |
| 一、审慎监管在治理资产价格泡沫中的作用 | 第130-131页 |
| 二、不同监管措施的比较和选择 | 第131-138页 |
| 三、总结性观点 | 第138-139页 |
| 第三节 我国货币政策对房地产价格波动的干预及与金融监管的协调配合 | 第139-148页 |
| 一、我国央行的选择性货币政策工具与资产价格泡沫的治理 | 第139-143页 |
| 二、我国治理房地产价格波动中货币政策与银行监管的协调配合 | 第143-145页 |
| 三、体制分设下协调配合的具体安排 | 第145-148页 |
| 附录7.1 西班牙的统计拨备法模型 | 第148-149页 |
| 第八章 日本泡沫经济前后的货币政策与金融监管:经验与教训 | 第149-167页 |
| 第一节 日本80年代后半期的资产价格膨胀与货币政策、金融监管 | 第149-155页 |
| 一、资产价格膨胀时期的货币政策 | 第149-151页 |
| 二、宽松的货币政策、金融监督对资产价格泡沫的推动作用 | 第151-155页 |
| 第二节 日本资产价格泡沫的崩溃与货币政策、金融监管 | 第155-160页 |
| 一、资产价格泡沫崩溃后的总体经济状况 | 第155-158页 |
| 二、资产价格泡沫崩溃后的贷币政策反应和金融监管指施 | 第158-160页 |
| 第三节 对日本货币政策和金融监管政策的评价 | 第160-167页 |
| 一、资产价格膨胀时期的货币和监管政策评价 | 第160-162页 |
| 二、泡沫崩溃以后的货币政策和金融监管评价 | 第162-165页 |
| 三、日本泡沫经济对我国的启示:结论和政策建议 | 第165-167页 |
| 参考文献 | 第167-185页 |
| 中文参考文献 | 第167-170页 |
| 英文参考文献 | 第170-185页 |
| 后记 | 第185-187页 |
