开放式基金绩效评估
| 摘要 | 第1-6页 |
| Abstract | 第6-7页 |
| 第一章 绪论 | 第7-15页 |
| 1、研究背景 | 第7页 |
| 2、研究方法 | 第7-8页 |
| 3、本文的创新之处 | 第8页 |
| 4、文献综述 | 第8-15页 |
| (一) 基于风险调整的基金总体绩效评估模型 | 第8-11页 |
| (二) 基金绩效分解模型 | 第11-13页 |
| (三) 基于基金持股情况的绩效模型 | 第13页 |
| (四) 基金绩效持续性问题 | 第13-15页 |
| 第二章 证券投资基金的概念和现状 | 第15-19页 |
| 1、证券投资基金的基本概念 | 第15-16页 |
| 2、我国证券投资基金的发展现状 | 第16-17页 |
| 3、开放式基金运作的一般特征 | 第17-18页 |
| 4、本文的研究范围 | 第18-19页 |
| 第三章 基金绩效评估指标的适用性 | 第19-29页 |
| 1、随机组合的建立 | 第19-20页 |
| 2、传统基金绩效评估指标的计算 | 第20-22页 |
| (一) Jensen指标 | 第20-21页 |
| (二) Fama的三因素模型 | 第21页 |
| (三) Carhart的四因素模型 | 第21-22页 |
| 3、传统指标的实证结果 | 第22-25页 |
| 4、TM模型和HM模型在中国适用性的验证 | 第25-28页 |
| 5、模拟结果 | 第28-29页 |
| 第四章 新型基金绩效评估方法 | 第29-35页 |
| 1、基金股票互动模型 | 第29-31页 |
| 2、新模型有效性的验证 | 第31-35页 |
| 第五章 实证检验 | 第35-39页 |
| 1、方法和数据 | 第35-36页 |
| 2、实证结果 | 第36-37页 |
| 3、我国基金业绩持续性问题 | 第37-39页 |
| 结论 | 第39-40页 |
| 附录一 2007年基金绩效评估结果 | 第40-45页 |
| 附录二 本文所使用的Eviews程序 | 第45-58页 |
| 1、计算随机投资组合的传统绩效评估指标 | 第45-47页 |
| 2、计算加入异常收益后随机投资组合的传统指标 | 第47-49页 |
| 3、计算随机投资组合的TM和HM指标 | 第49-51页 |
| 4、加入择时能力后计算TM和HM指标 | 第51-53页 |
| 5、运用随机模拟验证新指标的有效性 | 第53-56页 |
| 6、计算实际所有基金的Jensen指标 | 第56页 |
| 7、计算实际所有基金的新型指标 | 第56-58页 |
| 参考文献 | 第58-61页 |
| 后记 | 第61-62页 |
