| 摘要 | 第5-6页 |
| abstract | 第6页 |
| 第1章 引言 | 第9-17页 |
| 1.1 选题的背景和意义 | 第9-11页 |
| 1.2 文献综述 | 第11-15页 |
| 1.2.1 融资融券对波动性影响国外研究综述 | 第11页 |
| 1.2.2 融资融券对流动性影响国外研究综述 | 第11-12页 |
| 1.2.3 融资融券对波动性影响国内研究综述 | 第12-13页 |
| 1.2.4 融资融券对流动性影响国内研究综述 | 第13-14页 |
| 1.2.5 文献总结 | 第14-15页 |
| 1.3 研究内容 | 第15页 |
| 1.4 本文创新之处 | 第15页 |
| 1.5 研究内容与文章架构 | 第15-17页 |
| 第2章 中国融资融券市场的发展历史及现状 | 第17-24页 |
| 2.1 融资融券概念 | 第17-18页 |
| 2.2 中国融资融券业务的发展历程 | 第18-19页 |
| 2.3 融资融券业务交易额情况 | 第19-21页 |
| 2.4 融资融券业务开户人数变化 | 第21-22页 |
| 2.5 标的证券 | 第22页 |
| 2.6 中国融资融券业务展望 | 第22-24页 |
| 第3章 融资融券对股票市场的作用机制 | 第24-27页 |
| 3.1 融资融券对股票市场波动性影响机理 | 第24页 |
| 3.2 融资融券对股票市场流动性影响机理 | 第24-26页 |
| 3.2.1 融资交易影响股票市场流动性的机制 | 第25页 |
| 3.2.2 融券父易影响股票市场流动性的机制 | 第25-26页 |
| 3.3 本章小结 | 第26-27页 |
| 第4章 理论模型和数据选择 | 第27-30页 |
| 4.1 融资融券对股票市场影响的VAR模型 | 第27-28页 |
| 4.2 指标选取 | 第28页 |
| 4.2.1 波动性指标(V) | 第28页 |
| 4.2.2 流动性指标（liq） | 第28页 |
| 4.3 数据来源及样本分析 | 第28-30页 |
| 第5章 基于VAR模型融资融券对我国市场的实证分析 | 第30-46页 |
| 5.1 实证分析第一阶段 | 第30-36页 |
| 5.1.1 时间序列数据单位根检验 | 第30-31页 |
| 5.1.2 Granger因果关系检验 | 第31-33页 |
| 5.1.3 VAR模型建立与检验 | 第33-34页 |
| 5.1.4 脉冲响应函数 | 第34-36页 |
| 5.2 实证分析第二阶段 | 第36-40页 |
| 5.2.1 时间序列数据单位根检验 | 第36页 |
| 5.2.2 Granger因果关系检验 | 第36-37页 |
| 5.2.3 VAR模型建立与检验 | 第37-39页 |
| 5.2.4 脉冲响应函数 | 第39-40页 |
| 5.3 实证分析第三阶段 | 第40-44页 |
| 5.3.1 单位根检验 | 第40页 |
| 5.3.2 Granger因果关系检验 | 第40-41页 |
| 5.3.3 VAR模型建立与检验 | 第41-42页 |
| 5.3.4 脉冲响应函数 | 第42-44页 |
| 5.4 本章小结 | 第44-46页 |
| 第6章 结论与建议 | 第46-48页 |
| 6.1 结论 | 第46-47页 |
| 6.2 进一步研究的建议 | 第47-48页 |
| 致谢 | 第48-49页 |
| 参考文献 | 第49-51页 |
| 个人简历 在读期间发表的学术论文与研究成果 | 第51-52页 |